Stablecoins sind eine wichtige Brücke in der Welt der Kryptowährungen und sorgen für Preisstabilität in einem volatilen Markt. In diesem Leitfaden vom Juni 2025 werden wir uns ansehen, was Stablecoins bedeuten, wie sie funktionieren und welche Rolle sie beim Handel und DeFi spielen. Von den Arten bis hin zu den Risiken werden wir ihre Funktionsweise erläutern und Ihnen zeigen, wie Sie sie auf Quickex nutzen können.
Was ist der Hauptzweck von Stablecoins?
Der Hauptzweck von Stablecoins besteht darin, einen stabilen Wert beizubehalten, der in der Regel an Vermögenswerte wie den US-Dollar gekoppelt ist, was sie für den Handel und die Absicherung zuverlässig macht. Im Gegensatz zu den wöchentlichen Schwankungen von 10 Prozent bei Bitcoin bleiben Token wie USDT stabil bei ~$1 und dienen als Tauschmittel und Wertaufbewahrungsmittel. Mit einer Marktkapitalisierung von 300 Milliarden Dollar (CoinMarketCap, 2025) spielen sie eine wichtige Rolle im 2,5 Milliarden Dollar schweren Ökosystem der Kryptowährungen und ermöglichen einen reibungslosen Handel und die Teilnahme an DeFi.
Wie Stablecoins funktionieren
Stablecoins erreichen Stabilität durch verschiedene Unterstützungsmechanismen, was ihre Funktionsweise leicht verständlich macht. Indem sie ihren Wert an Vermögenswerte wie Fiat, Kryptowährungen oder Rohstoffe binden, minimieren sie die Volatilität und verwalten mehr als 100 Milliarden US-Dollar an täglichen Überweisungen.
| Jahr | Mit Fiat-Geld unterlegt | Gesichert durch Kryptowährungen | Algorithmus-basiert | Rohstoffe | Insgesamt (Schätzung) |
| 2020 | $20B | $2.5B | $0.8B | $0.3B | $23.6B |
| 2021 | $80B | $6.2B | $2.1B | $0.9B | $89.2B |
| 2022 | $125B | $8.5B | $1.5B | $1.1B | $136.1B |
| 2023 | $110B | $7.3B | $0.5B | $1.5B | $119.3B |
| 2024 | $145B | $9.8B | $1.2B | $1.7B | $157.7B |
| 2025* | $170B | $11.5B | $0.9B | $2.3B | $184.7B |
Anmerkungen:– **Fiat** umfasst USDT, USDC, BUSD usw.** **Cryptowährungen** umfasst DAI, LUSD usw.** **Basic** umfasst FRAX, USDD (nach dem Crash von 2022 zurückgegangen)** **Commodities** umfasst mit Gold unterlegte Stablecoins (PAXG, XAUT usw.)** Diewichtigsten Arten sind unten aufgeführt:
Fiat-gestützte Stablecoins: durch reale Reserven gestützt.
Fiat-Stablecoins wie USDT (Marktkapitalisierung 110 Mrd. USD) und USDC (Marktkapitalisierung 55,9 Mrd. USD) sind 1:1 an Währungen wie den US-Dollar gekoppelt und werden durch verifizierte Reserven von Emittenten wie Tether und Circle gestützt. Regelmäßige Bestätigungen sorgen für Glaubwürdigkeit, und die Reserven von USDC werden von Grant Thornton geprüft. Andere Beispiele sind PYUSD (PayPal USD) und EURC (Euro Coin), die grenzüberschreitende Zahlungen gegen eine Gebühr unterstützen. Die Kommissionen können zwischen 1 und 2 USD für Peaks und zwischen 0,01 und 0,10 USD für L2 und TRC-20 variieren. Dies sind einige der beliebtesten Währungen.
Kryptowährungen mit Kryptosicherheiten: Sicherung von Vermögenswerten in der Blockchain
Kryptowährungen wie DAI (Kapital von 5 Mrd. USD, MakerDAO) verwenden Kryptowährungen mit überschüssigen Sicherheiten, wie ETH, in intelligenten Verträgen. Für jeden $1 von DAI gibt es ~$1,50 in Kryptowährungen, die die Volatilität absorbieren. Die Transparenz von DAI über die Ethereum-Blockchain zieht DeFi-Nutzer an: 80 % des DAI-Volumens entfallen auf Leihprotokolle. Dieser dezentralisierte Ansatz ist der Schlüssel.
Algorithmische Stablecoins: Code-basierte Stabilität
Algorithmische Stablecoins regulieren das Angebot mit Hilfe von intelligenten Verträgen, um die Parität aufrechtzuerhalten, oft ohne traditionelle Sicherheiten. Frax (FRAX, Marktkapitalisierung 1 Mrd. USD) und Ethena (USDe, Marktkapitalisierung 3 Mrd. USD) verwenden hybride Modelle, die Kryptowährungsreserven und Algorithmen kombinieren. Misserfolge in der Vergangenheit, wie TerraUSD (0,02 USD im Jahr 2022), verdeutlichen die Risiken, aber die Innovationen des Jahres 2025 erhöhen die Widerstandsfähigkeit. Sie sind eine Art von hohem Risiko und hoher Belohnung.
Rohstoff-gestützte Stablecoins: Sachwerte
Mit Rohstoffen unterlegte Stablecoins wie Pax Gold (PAXG, Marktkapitalisierung 600 Mio. USD) und Tether Gold (XAUt) sind mit Vermögenswerten wie Gold verknüpft, wobei jeder Token an physische Bestände gebunden ist. Prüfungen durch Unternehmen wie BDO garantieren eine Absicherung, was Anleger anzieht, die einen greifbaren Wert suchen (Paxos, 2025). Diese Nischenwährungen bieten mehr Stabilität als Fiat-Geld.
Wofür sie verwendet werden
Stablecoins haben ein breites Spektrum an praktischen Anwendungen. Sie werden hauptsächlich zur Erleichterung des Handels, zur Absicherung gegen Volatilität und für kostengünstige globale Zahlungen verwendet. Ihre Verwendung als Währung umfasst den Handel an Börsen (z. B. USDT als Analogon zu BTC), die Absicherung gegen Volatilität und die Möglichkeit, schnelle globale Zahlungen mit Gebühren von 0,01 bis 0,10 Dollar im Vergleich zu 10 bis 50 Dollar für Banken (SWIFT) durchzuführen. DeFi ist in der Kreditvergabe und Produktion für Landwirte tätig. 47 Milliarden Dollar sind in Protokollen wie Aave blockiert. Diese Protokolle dienen als Bindeglied zwischen dem traditionellen Finanzwesen und den Kryptowährungen und garantieren Effizienz und Stabilität, wie die Einführung des USDC in Guatemala im Jahr 2025 zeigt.
Die Risiken verstehen: Worauf ist 2025 zu achten?
Trotz der Stabilität bleiben Risiken bestehen:
- Gegenparteirisiko: Emittenten von Fiat-Währungen wie Tether sehen sich mit einer Überprüfung der Qualität ihrer Reserven konfrontiert, wobei 110 Milliarden Dollar auf dem Spiel stehen.
- Footprint-Risiko: 2024 erreichte USDT kurzzeitig einen Wert von 0,95 US-Dollar; bei algorithmischen Währungen wie USDe besteht die Gefahr größerer Abweichungen.
- Transparenzprobleme: Die Audits variieren, wobei die monatlichen Berichte von USDC die vierteljährlichen Berichte von USDT übertreffen.
- Regulierungsrisiko: Die MiCA-Gesetze der EU und die US-Stablecoin-Gesetze erhöhen die Kosten für die Einhaltung der Vorschriften.
- Smart Contracts-Risiko: Der DAI-Exploit im Wert von 5 Millionen Dollar im Jahr 2024 hat Schwachstellen aufgedeckt.
Die mit Stablecoins verbundenen Risiken erfordern eine sorgfältige Prüfung, weshalb transparente Emittenten wie Circle bevorzugt werden sollten.
Wie man Stablecoins auf Quickex auswählt und verwendet
Die Plattform unterstützt USDT, USDC, DAI und FRAX und ermöglicht Ihnen den Handel, den Umtausch und die Abhebung von Geldern. Um zu handeln, wählen Sie ein Paar (z.B. USDT/BTC), bestätigen Sie über MetaMask und zahlen Sie eine Kommission von ~0,5 Prozent. Aktivieren Sie aus Sicherheitsgründen 2FA, speichern Sie Ihre anfänglichen Sätze offline und verwenden Sie Cold Wallets wie Ledger für große Bestände. Das Quickex-Panel blockiert ein täglichesStablecoin-Volumen von 100 Millionen Dollar, was ideal für DeFi oder Hedging ist . Hier erfahren Sie, wie Sie Stablecoins auf Quickex nutzen können:
- Registrieren Sie sich und verifizieren Sie Ihr Konto.
- Zahlen Sie Fiat- oder Kryptowährungen ein, um USDT oder USDC zu kaufen.
- Handeln oder tauschen Sie mit über 100 Paaren.
- Ziehen Sie Gelder auf eine TRC20- oder ERC20-Wallet ab und überprüfen Sie die Netzwerkkompatibilität.
Die Zukunft von Stablecoins
Stablecoins sind auf Wachstumskurs: Bis 2030 wird ihre Marktkapitalisierung 500 Milliarden Dollar erreichen. Zu den Vorteilen von Stablecoins gehört die tiefere Integration mit DeFi: Bis 2025 wird das Volumen der Kreditprotokolle 80 Milliarden Dollar erreichen. Digitale Zentralbankwährungen (CBDCs) können nebeneinander existieren, wie die e-CNY-Tests in China zeigen, und tokenisierte Vermögenswerte (z. B. Immobilien) erweitern den Anwendungsbereich von Stablecoins. Eine klare Regulierung, wie die Einführung von MiCA im Jahr 2025, trägt zur Stärkung des Vertrauens bei, auch wenn es in den USA noch zu Verzögerungen kommt. Innovationen wie Stablecoins mit Renditen (z. B. USDe mit 5 % APY) gewinnen an Dynamik.
Häufig gestellte Fragen
Sind sie eine sichere Anlage?
Stablecoins bieten eher Stabilität als Wertzuwachs, aber es gibt immer noch Risiken wie De-Epigmentierung und die Insolvenz des Emittenten. Um auf der sicheren Seite zu sein, sollten Sie vertrauenswürdige Emittenten wie USDC wählen.
Können Stablecoins an Wert verlieren?
Ja, Stablecoins können unter Druck die Parität verlieren, wie es bei USDT (0,95 $, 2024) oder TerraUSD (0,02 $, 2022) der Fall war. Eine zuverlässige Garantie minimiert dieses Risiko.
Welcher Stablecoin wird im Jahr 2025 der beste oder beliebteste sein?
USDT (10 Mrd. USD Marktkapitalisierung) und USDC (55,9 Mrd. USD) liegen in Bezug auf die Liquidität vorn, während DAI eine gute Option für DeFi ist. Die Wahl hängt von der Transparenz und dem Anwendungsfall ab.
Wie verdienen Stablecoin-Emittenten Geld?
Emittenten wie Circle erhalten Zinsen auf Dollarreserven (z. B. Staatsanleihen mit einer Rendite von 4-5 %) und erheben eine Ausgabe-/Rücknahmegebühr, wobei sie den Erlös für sich behalten.
Fazit: Stablecoins: eine wichtige Brücke in die digitale Wirtschaft
Als Kryptoassets, die für Preisstabilität sorgen sollen, sorgen Stablecoins für mehr als 100 Milliarden Dollar an täglichen Transaktionen und dienen als wichtige Brücke in die Zukunft der digitalen Wirtschaft. Sie bieten kostengünstige Zahlungen, DeFi und Volatilitätsabsicherung. Beide Arten – Fiat und Kryptowährungen – bieten eine Vielzahl von Optionen von USDT bis DAI. Erfahren Sie in unseren Leitfäden, wie Sie Stablecoins auf Quickex verwenden, um sicher zu handeln und den 300-Milliarden-Dollar-Markt zu erschließen.