در بازار داراییهای دیجیتال، راههای «غیرمرسوم» زیادی برای کسب درآمد وجود دارد و ریاستیکینگ یکی از آنهاست. پلتفرم غیرمتمرکز محبوب EigenLayer ابزارهایی فراهم میکند تا این ایده در عمل کار کند.
در ادامه، نحوهی سازماندهی ریاستیکینگ روی EigenLayer و بازدهیای که میتوانید انتظار داشته باشید را توضیح میدهیم.
EigenLayer چیست
EigenLayer یک پروتکل ریاستیکینگ غیرمتمرکز در اکوسیستم اتریوم است؛ دومین ارز دیجیتال بزرگ از نظر ارزش بازار.
پروژه توسط Eigen Labs توسعه یافته که بنیانگذارش پژوهشگر و کارآفرین، Sreeram Kannan، است. سوابق او شامل استادیاری در دانشگاه واشینگتن و سرپرستی آزمایشگاه UW Blockchain Lab میشود.
کار روی پروژه از سال 2021 آغاز شد اما وایتپیپر در سال 2023 ارائه شد.
اسکرینشات وبسایت رسمی EigenLayer
ارز دیجیتال EIGEN
این پروژه یک ارز دیجیتال بومی به نام EigenLayer (EIGEN) دارد. این توکن، یک «توکن کاری (work token)» است که ریاستیکینگ را تکمیل میکند و برای موارد زیر استفاده میشود:
- تامین امنیت سامانه
- پشتیبانی از مشارکتکنندگان پروژه: پرداخت پاداش به استیکرها و اپراتورها (برنامههای پاداش)
- حاکمیت بر سامانه: دارندگان کوین در تصمیمگیری درباره ارتقای پروتکل و پارامترها مشارکت میکنند
نمودار و اطلاعات EIGEN. منبع: کوینمارکتکپ.
در زمان نگارش، EIGEN تقریبا در رتبهی 140 از نظر ارزش بازار قرار دارد. قیمت کوین 1.34 دلار است که حدود 76.2٪ پایینتر از اوج تاریخی (ATH) 5.65 دلار قرار دارد.
رهگیری قیمت EIGEN در Quickex آسانتر است.
ریاستیکینگ چگونه کار میکند و چرا مهم است
ریاستیکینگ مفهومی است که به شما اجازه میدهد کوینهایی را که از قبل استیک کردهاید دوباره به کار بگیرید. به خاطر داشته باشید «استیکینگ (staking)» یعنی قفلکردن ارز دیجیتال برای پشتیبانی از یک شبکه در ازای دریافت پاداش. کاربر در عوض درصدی از پیشتوافقشده دریافت میکند—مشابه سپردهگذاری در بانک.
ارائهدهندگان استیکینگ زیادی وجود دارد—پلتفرمهایی که اجازه میدهند ارز دیجیتال را برای پشتیبانی از شبکه قفل و سپس درآمد کسب کنید. میتوانید بازدهی استیکینگ را با
محاسبهگرهای ویژه برآورد کنید—برای نمونه در استیکینگریواردز.
نمونه: محاسبهی بازدهی استیکینگ سولانا با 2,000 دلار برای 1 سال روی پلتفرم Kiln. منبع: استیکینگریواردز.
فرض کنید از قبل کوینهایتان را استیک کردهاید. ارزش پیشنهادی EigenLayer این است که به شما امکان میدهد از توکنهایی که برای امنسازی شبکهی پایه قفل شدهاند درآمد کسب کنید. سازوکار ریاستیکینگ روی EigenLayer به این صورت است:
- این خدمت به شما اجازه میدهد ETH استیکشدهی خود را بهعنوان «وثیقهی امنیتی» برای خدمات ثالث به کار بگیرید (خدمات قابلراستیآزمایی خودکار Autonomous Verifiable Services, AVS). کوینها از استیکینگ پایه خارج نمیشوند. به این ترتیب میتوانید بدون مواجهه با ریسکهای اضافیِ مستقیم، درآمد بیشتری بهدست آورید.
دادههای مربوط به مقدار کوینهای ریاستیکشده از طریق EigenLayer در سه AVS محبوب. منبع: وبسایت پروژه.
ریاستیکینگ در EigenLayer
برای راهاندازی ریاستیکینگ ارزهای دیجیتال روی EigenLayer دو روش وجود دارد. هرکدام را مرور میکنیم.
روش ۱
- آمادهسازی LST. اگر «توکن خام» مانند ETH دارید، از سرویس استیکینگتان یک LST (توکن «رسید» دیجیتال که در ازای کوینهای استیکشده صادر میشود) دریافت کنید.
- کیف پول خود را به dAppِ EigenLayer متصل کنید. به اسمارتکانترکت اجازه دهید LSTهای شما را بهکار بگیرد.
- واریز (ریاستیک) انجام دهید. LST را در EigenLayer واریز کنید. پروتکل آن را بهعنوان وثیقه برای خدمات خارجی در نظر میگیرد.
- کار را به اپراتور واگذار کنید: انتخاب اپراتور (نود)ی که با AVSها کار خواهد کرد.
- مشارکت در AVSها را تایید کنید. مشخص کنید وثیقهی شما به کدام خدمات متصل شود.
- سپس—پایش. پاداشها، وضعیت اپراتور و هر تغییر در قوانین AVSها را دنبال کنید. در صورت نیاز اپراتور را عوض کنید یا مجموعهی AVSهای خود را تنظیم نمایید.
نمونهای از برخی اپراتورهای در دسترس روی EigenLayer بههمراه آمار. منبع: وبسایت پروژه.
روش ۲
- یک EigenPod (خزانهی اختصاصی اسمارتکانترکت شما در EigenLayer) بسازید و آدرس برداشت ولیدیتور خود را متصل کنید. آدرس برداشتِ ولیدیتور را به قرارداد EigenPod تنظیم کرده و آن را در EigenLayer ثبت کنید.
- کار را به اپراتور واگذار کرده و AVSها را متصل کنید. جریان کار مشابه گزینهی LST است اما اینجا وثیقهی شما خودِ ولیدیتور است.
- مراقب slashing (جریمهی نقض قوانین پروتکل استیکینگ) باشید. جریمههای اضافی AVS ممکن است از برداشتهای آتیِ ولیدیتور کسر شود.
برخلاف باور رایج، روی EigenLayer میتوانید نهتنها اتریوم بلکه بسیاری از کوینهای دیگر را هم از طریق LSTهای آنها ریاستیک کنید. این پلتفرم همچنین خدمات پایهی استیکینگ را هم ارائه میدهد.
نمونهای از کوینهایی که میتوانید روی EigenLayer استیک کنید.
از ریاستیکینگ در EigenLayer چقدر میتوانید درآمد داشته باشید
سطح درآمد به عوامل متعددی بستگی دارد. درآمد کاربران ترکیبی است از: پرداختهای استیکینگ پایه، پاداشهای برنامهی EIGEN و پرداختهای خاصِ هر AVS. در نظر داشته باشید که بهطور پیشفرض اپراتور 10٪ کارمزد از هر پاداش کسر میکند.
بهطور میانگین، صرفاً ریاستیکینگ میتواند حدود 1–4٪ بازده سالانه (APY) ایجاد کند. علاوه بر آن، بازدهی استیکینگ (گاه تا چند ده درصد) و حدود 1–2٪ از AVSها را هم بیفزایید.
جالب است! از 15 اوت 2024، این پروتکل حدود 1.3 میلیون توکن EIGEN را هر هفته بین همهی ریاستیکرها و اپراتورهایشان توزیع میکند، متناسب با سهم کوینهای قفلشده در پروتکل.
آمار EigenLayer: اطلاعات مربوط به ارزش قفلشده در پروتکل (TVL). منبع: دفای لاما.
جمعبندی
ریاستیکینگ نه فقط به جامعهی کریپتو سود میرساند، بلکه به شما امکان میدهد بر پایهی کوینهایی که از قبل استیک کردهاید یک منبع درآمد غیرفعال اضافه بسازید. EigenLayer ابزارهای لازم را فراهم میکند.
ترکیب «استیکینگ + ریاستیکینگ + پاداشهای اضافی» میتواند درآمد غیرفعال کریپتوی شما را بهطور معناداری افزایش دهد.
میتوانید کوینهای بهدستآمده از ریاستیکینگ را مبادله کنید و آنها را با نرخ مناسب به استیبلکوینها تبدیل کنید (روی Quickex).